Vklady obyvatel rostou, stejně tak úvěry. Zájem o hypotéky pořád trvá
Vklady obyvatel v bankách, počítáno v korunách i cizí měně, překonaly již v srpnu tohoto roku magickou hranici tří bilionů korun, v září stouply o dalších 10,592 miliardy korun, ale v říjnu trend výrazně oslabil. Se vzestupem depozit o pouhých 1,572 miliardy kontrastuje podstatně dynamičtější poptávka po úvěrech. Ze statistik sestavovaných Českou národní bankou (ČNB) vyplývá, že úvěry obyvatelstvu, zejména díky pokračující poptávce po hypotékách, stouply o solidních 16,824 miliardy. Výsledné saldo tak již několik měsíců v řadě klesá, a v říjnu klesl rozdíl mezi vklady a úvěry obyvatelstva těsně pod 1,1 bilionu korun.
Živnostníci nepatrně zvýšili čerpání úvěrů, jejich vklady klesly o miliardu korun, ale i tak mají na vkladech o 126 miliardy korun více, než kolik si od bank vypůjčili. To není nic nového, tento stav trvá zhruba dvacet let.
Vývoj úvěrů a vkladů (v mil. Kč)
Období | Domácnosti – živnosti | Domácnosti – obyvatelstvo |
vklady | úvěry | saldo | vklady | úvěry | saldo |
31.10.2021 | 173 854,4 | 47 462,2 | 126 392,2 | 3 012 558,5 | 1 912 785,1 | 1 099 773,4 |
31.12.2020 | 166 283,6 | 47 008,1 | 119 275,5 | 2 822 763,1 | 1 763 145,2 | 1 059 618,1 |
29.02.2020 | 146 902,1 | 45 608,7 | 101 293,4 | 2 558 237,8 | 1 663 888,8 | 894 348,8 |
Firmy čerpají úvěry a ukládají peníze, připravují se na zimu s covidem
V říjnu meziměsíčně poskočily úvěry čerpané podniky, o 1,7 %, tedy o dvacet a čtvrt miliardy korun, ale překvapivě narostl i objem firemní hotovosti na účtech v bankách o téměř 23 miliard, a saldo vůči bankám tak vzrostlo o 2,7 miliardy korun na 84,865 miliardy korun.
Komentář Miroslava Zámečníka, hlavního poradce ČBA:
Zatímco u obyvatel je převis úspor nad půjčkami tradiční, o tom bylo české bankovnictví od dob vkladních knížek vždycky, a živnostníci jsou také v plusu od přelomu tisíciletí, u firem by raději ekonomové viděli poněkud dynamičtější čerpání provozních, ale hlavně investičních úvěrů. To by totiž potvrzovalo optimistické výhledy podniků do budoucna. Takhle je jednou z možných interpretací vyššího čerpání úvěrů doprovázeného ukládáním hotovosti „příprava na zimu s covidem“; obdobnou situaci bylo možné vidět například v USA na začátku pandemie, kdy se firmy snažily posílit své zásoby hotovosti čerpání všech možných úvěrových linek.
Vývoj úvěrů a vkladů (v mil. Kč)
Období | Nefinanční podniky |
vklady | úvěry | saldo |
31.10.2021 | 1 289 496,8 | 1 204 632 | 84 864,8 |
31.12.2020 | 1 217 934,1 | 1 123 033,9 | 94 900,2 |
29.02.2020 | 1 098 810,8 | 1 124 188,7 | -25 377,9 |
Nevýkonné úvěry podniků po roce pod 4% hranicí. Hypotéky poprvé za dvacet let dokonce pod 0,8 %
Navzdory všem poruchám v dodavatelském řetězci, jež nikdo v novodobé historii ČR nepamatuje, návrat další vlny covidu a prudké zdražování cen vstupů se i v říjnu podíl firemních nevýkonných úvěrů snižoval, a po téměř roce se dostaly pod hladinu 4 %. Což je hluboko pod 9 % z prosince 2010, a až nečekaně dobré číslo.
Komentář Miroslava Zámečníka, hlavního poradce ČBA:
V meziročním srovnání je podíl nevýkonných úvěrů jak v případě firemních půjček, tak spotřebitelských úvěrů o několik desetin procentního bodu vyšší než byl před rokem, ale v případě firem se poprvé v letošním roce dostal pod 4 %. Nutno říct, že to málokdo předpokládal. Podíl nevýkonných hypotečních úvěrů dále poklesl, dostal se pod úroveň dosavadního historického minima a s 0,79 % je na nejnižší úrovni za dvacet let. Říjnová statistika potvrzuje, že podíl nevýkonných úvěrů jak u firemních půjček, tak v případě úvěrů obyvatelstvu patří v celoevropském srovnání k nejnižším v Evropě.
Je otázkou, jak se budou firemní finance vyvíjet v nadcházejících měsících, vzhledem k souběhu několika negativních faktorů (ceny energií, i materiálů a komponentů; rostoucí počty infikovaných, pokračující problémy v dodávkách) nemusí být vývoj příznivý. Jak v případě úvěrů obyvatelstvu, tak u firem jsou však nevýkonné expozice na podstatně nižší úrovni než například po světové finanční krizi na počátku minulého desetiletí. Vývoj nevýkonných úvěrů je jedním z nejdůležitějších indikátorů zdravotního stavu ekonomiky.
Vývoj nevýkonných úvěrů
| říjen 2011 | říjen 2020 | září 2021 | říjen 2021 |
Domácnosti, spotřební úvěry | 11,96 % | 4,17 % | 5,17 % | 4,93 % |
Domácnosti, hypoteční úvěry | 3,23 % | 0,8 % | 0,81 % | 0,79 % |
Podniky | 8,21 % | 3,46 % | 4,02 % | 3,94 % |
02. 12. 2021
Autor: Miroslav Zámečník
